I servizi finanziari non sono più offerti solo dalle aziende di servizi finanziari. Ci sono alcuni modi in cui le banche stanno espandendo la loro portata aprendo i loro sistemi a terze parti tramite API di dati finanziari. L'ascesa del banking as a service (BaaS) ha permesso a quasi qualsiasi azienda di espandere la propria offerta per includere prodotti finanziari, ma ci sono alcuni modi guidati da API in cui le banche si stanno connettendo con terze parti.

Come le API stanno connettendo le banche a terze parti

Ci sono tre tipi principali di connessione guidata da API tra banche e terze parti:

• Open banking: Connessione guidata da regolamentazione in cui le banche hanno API "aperte" per fornitori terzi approvati (TPP) per connettersi ai dati delle banche
• BaaS: Le banche connettono i loro prodotti e servizi finanziari a terze parti tramite un'API; le terze parti (fintech e aziende che operano al di fuori del settore finanziario) usano l'API per integrare servizi bancari nel loro prodotto
• Platform banking: Le banche integrano applicazioni fintech con i propri prodotti tramite API

Cosa sta guidando la connessione?

1. Regolamenti (regolamentazione open banking guidata da PSD2)
2. Costi di cambio cliente ridotti
3. Massiccio afflusso di finanziamenti fintech
4. Base clienti sempre più orientata al digitale

Le banche non stanno aprendo le loro porte e cedendo pezzi della loro quota di mercato perché sono improvvisamente diventate imprese altruiste. Sono costrette a interagire con i loro concorrenti da sviluppi naturali del mercato e regolatori con un occhio all'aumento della concorrenza. Una base clienti sempre più orientata al digitale, o solo digitale, sta cercando al di fuori del settore bancario tradizionale per le loro esigenze di servizi finanziari. I costi di cambio sono più bassi che mai per i clienti nel mondo digitale, e la facilità con cui possono utilizzare più prodotti finanziari da più fornitori significa più difficoltà per gli incumbents che cercano di mantenere i loro clienti. Un costante aumento dei finanziamenti fintech ha anche messo pressione sugli incumbents per innovare e stringere partnership per raggiungere i loro clienti orientati al digitale dove vivono le loro vite finanziarie.

La crisi COVID-19 ha accelerato il tasso di trasformazione digitale all'interno del settore bancario in particolare e ha costretto le banche a concentrarsi sulla loro presenza digitale e sulla gamma di prodotti—o a cercare partnership con aziende che sono native digitali. Su G2, abbiamo visto un aumento del 133% del traffico nella categoria API di dati finanziari da dicembre 2019 a luglio 2020.

Traffico G2 alla categoria API di dati finanziari

Nuove regolamentazioni, come la PSD2 in Europa, hanno imposto alle banche di aprire i loro dataset tramite API. L'obiettivo della regolamentazione è stimolare la concorrenza all'interno del settore bancario permettendo alle fintech di sviluppare applicazioni che soddisfino le esigenze dei consumatori, come determinato dai dataset dei consumatori su cui si basa lo sviluppo delle applicazioni.

Sebbene l'open banking non sia stato scritto nella legge negli Stati Uniti, le banche americane stanno comunque aprendo i loro sistemi a terze parti (tipicamente aggregatori di dati finanziari, fintech) tramite API. Lo fanno per rimanere davanti a una base di clienti più ampia. Sì, perdono la parte del leone dei ricavi a favore del fornitore la cui applicazione il cliente sta usando, ma rimangono davanti a un consumatore sempre più orientato al digitale che valorizza la comodità sopra la maggior parte delle cose.

Gli aggregatori di dati finanziari sono alcuni dei giocatori più visibili nell'industria della connessione dei dati bancari. Gli aggregatori di dati, come Plaid, vendono l'accesso ai dati bancari a fintech e sviluppatori. Negli Stati Uniti, a differenza dell'Europa, i regolatori non hanno diretto le banche ad aprire i loro dataset, quindi le banche si affidano agli aggregatori di dati per fornire connessione alle fintech tramite un accesso facile e organizzato ai dati dei consumatori.

Il rischio per gli incumbents è che potrebbero finire per essere usati per la loro licenza bancaria e rimanere molto indietro rispetto ai loro cugini innovativi nel mondo fintech, le cui applicazioni portano UI/UX (interfaccia utente/esperienza utente) intuitive e preziose intuizioni basate sui dati dei clienti degli incumbents. Tuttavia, l'immensa difficoltà insita nel processo di ottenere una licenza bancaria protegge le banche e le istituzioni finanziarie tradizionali. Mentre Square ha recentemente ottenuto una licenza bancaria, così come Varo, e altre fintech potrebbero optare per seguire lo stesso percorso, la realtà è che rimane piuttosto difficile ottenere l'approvazione per una licenza bancaria.

Dato l'aumento del rischio nel operare come banca e la difficoltà nel diventarlo, una strategia che rispecchia l'espansione di Google nei servizi bancari tramite le sue banche partner probabilmente continuerà a essere lo standard. Il fossato competitivo per le banche rimane ampio, e queste partnership tra istituzioni finanziarie e aggregatori di dati finanziari sono reciprocamente vantaggiose. Le banche ottengono l'accesso all'infrastruttura digitale necessaria per mantenere e aumentare la loro base clienti senza dover costruire una versione peggiore da sole. I loro partner ottengono l'opportunità di espandersi nei servizi finanziari senza passare attraverso il tortuoso processo di applicazione per una licenza bancaria.

Rischi e domande sul nuovo mondo bancario connesso

Queste nuove connessioni a terze parti—aziende tecnologiche o aggregatori di dati finanziari—portano un aumento del rischio per le banche. Alcune banche (JPMorgan Chase e Wells Fargo essendo due esempi prominenti) stanno firmando accordi con aggregatori di dati finanziari come Plaid per proteggersi dal rischio aumentato. Questi accordi trasferiscono il rischio all'aggregatore, limitano la raccolta dei dati alle API invece che allo screen scraping, e danno ai clienti piena trasparenza e controllo su quali dati vengono accessi.

Tuttavia, attualmente, c'è un mosaico di diversi accordi e una mancanza distinta di standard quando si tratta di pratiche di condivisione dei dati. Si stanno facendo passi per standardizzare questi accordi perché l'approccio API è prolifico ma continuerà a essere l'approccio alla connessione dei dati in futuro. Gruppi come il Financial Data Exchange (FDI)—un'organizzazione no-profit composta da grandi banche, aggregatori di dati e fintech—stanno lavorando su framework che promettono di standardizzare, regolare e controllare l'accesso senza precedenti ai dati che è stato stimolato dall'evoluzione del sistema finanziario.

L'avvento delle API nel mondo dei servizi finanziari solleva una domanda interessante sulla proprietà e protezione dei dati. Domande simili sono state sollevate e dibattute nel settore sanitario. Chi possiede i dati dei clienti? Ci sono state spinte per la proprietà dei consumatori dei propri dati, con le aziende a cui affidano i dati che agiscono come custodi. Con la custodia viene un certo dovere di cura. I clienti attualmente devono bilanciare il loro desiderio di comodità contro le preoccupazioni su dove vengono memorizzati i loro dati, come e a chi vengono condivisi i loro dati, e quanto sono sicuri. L'onere è sui regolatori per garantire che la privacy dei dati e la sicurezza dei clienti siano integrate negli standard che vengono stabiliti per le connessioni delle banche a terze parti. Lo screen scraping sta lentamente ma sicuramente diventando un relitto di un'era passata, con buone ragioni, ma le connessioni a terze parti significano una superficie attaccabile aumentata che deve essere affrontata.

Il futuro del settore bancario

I servizi finanziari continueranno a diventare un'industria sempre più digitale con significative connessioni guidate da API a fintech e altre aziende tecnologiche. Queste terze parti sfrutteranno o la licenza bancaria o i dati dei clienti degli incumbents per produrre prodotti, fornire ai clienti intuizioni basate sui dati e offrire servizi finanziari dove prima non erano in grado di farlo. In cambio, le banche possono utilizzare l'infrastruttura digitale dei loro partner per raggiungere più clienti e rimanere rilevanti in un'era in cui i costi di cambio per i servizi finanziari sono piuttosto bassi e i clienti hanno più opzioni che mai.

In breve, il panorama continuerà a evolversi drasticamente, e le banche che non si adattano all'ambiente in cambiamento lotteranno per sopravvivere.